В этой статье мы рассмотрим, как работники с фиксированной заработной платой — которых часто называют «работниками со стеклянным кошельком» — могут преодолеть недостатки средних годовых зарплат, интерпретировать экономические новости и финансовые тенденции, а также определить, куда направляются средства в перспективные отрасли экономики.
История наших «стеклянных кошельков»
Далее мы сосредоточимся на историях наемных работников в контексте экономики домохозяйств. Доходы наемных работников часто называют «стеклянным кошельком». Это прозвище происходит от того, что их финансы полностью прозрачны, что облегчает сбор налогов. Другими словами, наемные работники — это те, кто получает заработную плату. По данным Национальной налоговой службы, в Южной Корее насчитывается около 20 миллионов наемных работников (на основе данных налоговых деклараций за 2021 год). Предполагая, что население Южной Кореи составляет приблизительно 52 миллиона человек, эта группа составляет около 40% от общей численности населения. Вероятно, значительное число читателей этой книги являются либо нынешними, либо будущими наемными работниками.
Однако не все наемные работники находятся в одинаковом положении. Уровень их доходов различается, профессии отличаются, а размеры активов и потребительские привычки уникальны. Далее рассмотрим различные сегменты наемных работников и изучим способы более разумного управления нашими «стеклянными кошельками». Мы также рассмотрим изменения в финансовой среде, тесно связанные с нашей повседневной жизнью.
Одни и те же наемные работники, разные причины.
Средняя годовая зарплата офисных работников в прошлом году составила 40.23 миллиона вон… Число людей, получающих зарплату в 100 миллионов вон, превысило 1 миллион (Yonhap News, 7 декабря 2022 г.)
Статьи о средней годовой зарплате офисных работников появляются довольно часто. Многие люди довольны, если их зарплата выше средней, и разочарованы, если она ниже. Однако, поскольку термин «средняя» имеет более глубокий смысл, чем может показаться на первый взгляд, нет необходимости придавать чрезмерное значение самой цифре.
Во-первых, необходимо проверить период, упомянутый в статье. Хотя статья была опубликована в 2022 году, «последний год», о котором идёт речь, — это 2021 год. В то время экономика была относительно сильной, а рынки активов — такие как акции и недвижимость — переживали бум. Многие люди получили существенную прибыль от инвестиций. Поэтому, рассматривая экономические статистические данные, следует не сосредотачиваться только на цифрах, но и учитывать экономические условия конкретного периода.
Тот факт, что средняя годовая зарплата составляет 40 миллионов вон, не обязательно означает, что она представляет собой «медианный уровень». Как также упоминается в статье, число людей, зарабатывающих более 100 миллионов вон в год, превысило 1 миллион. Учитывая, что общее число работающих составляет приблизительно 20 миллионов человек, около 6% попадают в эту категорию. С другой стороны, в статье также говорится, что около 7 миллионов человек имеют настолько низкий доход, что не платят подоходный налог. Это составляет около 35% от общей численности рабочей силы.
Кроме того, в этой статье рассматривается количество людей, уплачивающих совокупный подоходный налог. Совокупный подоходный налог — это налог, уплачиваемый физическими лицами, имеющими различные виды дохода, включая заработанный доход (заработную плату), процентный доход, дивидендный доход, доход от сдачи в аренду и пенсионный доход. По состоянию на 2021 год совокупный подоходный налог уплатили приблизительно 9.5 миллионов человек.
Например, работники, получающие заработную плату и одновременно занимающиеся сдачей недвижимости в аренду или получающие дополнительный доход от банковских процентов или дивидендов по акциям, обязаны платить совокупный подоходный налог. Однако такой доход не учитывается при расчете средней годовой заработной платы. В частности, прирост капитала от покупки и продажи акций не включается в общий доход от заработной платы.
В статье также упоминаются региональные различия. Средняя годовая заработная плата жителей Сеула, Седжона и Ульсана была относительно высокой, в то время как для жителей Канвона и Чеджу она была относительно низкой.
Таким образом, уровень заработанного дохода сильно варьируется от человека к человеку. Он зависит от региона, а также от наличия у человека других источников дохода, помимо заработанного. Поэтому нам не нужно зацикливаться на показателе средней годовой заработной платы. Кроме того, одной из ключевых причин различий в заработной плате является разница в опыте работы.
Средний доход домохозяйства в прошлом году составил 64 миллиона вон… Четверть домохозяйств, в которых главы семей находятся в возрасте от 40 до 50 лет, заработали более 100 миллионов вон (Yonhap News, 1 декабря 2022 г.)
На основании одной только этой статьи легко предположить, что средний доход нашей семьи должен составлять около 64 миллионов вон. Также можно ошибочно предположить, что каждая четвертая семья, возглавляемая людьми в возрасте от 40 до 50 лет, автоматически зарабатывает 100 миллионов вон в год или больше.
Однако, если внимательнее изучить содержание статьи, картина меняется. Первое, на что следует обратить внимание, — это время проведения опроса. Хотя эти статистические данные основаны на информации за 2021 год, на самом деле они были опубликованы в конце 2022 года. Это связано с тем, что опрос был настолько масштабным, что потребовалось значительное время для анализа и обработки результатов.
Проблема в том, что экономическая обстановка в 2021 и 2022 годах была совершенно разной. В 2021 году цены на недвижимость и акции резко выросли, но в 2022 году рыночные настроения быстро охладились из-за растущих опасений по поводу экономического спада. Поэтому, читая статьи, содержащие такие термины, как «прошлый год» или «средний показатель», крайне важно проверять период, к которому относится данная статья.
Особого внимания в этой статье заслуживает «медиана». Среднее арифметическое — это значение, полученное путем сложения всех точек данных и деления на количество точек данных, тогда как медиана — это значение, расположенное посередине, когда данные упорядочены по размеру.
Например, если 9 из 10 человек зарабатывают 1 вон, а оставшийся 1 человек — 11 вон, то среднее значение равно 2 вон. Однако медиана равна 1 вон. Как показано здесь, чем больше разница в доходах, тем сильнее среднее значение может искажать реальность. В действительности, в статье отмечалось, что при среднем доходе домохозяйства в 64 миллиона вон медиана составляла около 50 миллионов вон.
Анализируя распределение доходов, можно отметить, что наибольшую долю (23.2%) составляют домохозяйства с годовым доходом от 10 миллионов вон и выше, но менее 30 миллионов вон. Среди них 42% имеют главу семьи в возрасте 29 лет и моложе, а 36% — в возрасте 60 лет и старше. Другими словами, низкий уровень доходов сосредоточен среди молодых людей, только начинающих трудовую деятельность, и пенсионеров.
Напротив, домохозяйства с годовым доходом в 100 миллионов вон и более составляли 17.8% от общего числа. Среди них примерно половина имела глав семей в возрасте 40-50 лет. Это указывает на то, что люди среднего возраста, имеющие большой опыт работы и достигшие руководящих должностей в своей карьере, как правило, имеют относительно более высокие доходы.
Уровень дохода также тесно связан со статусом занятости. Среди глав домохозяйств с годовым доходом от 10 до 30 миллионов вон около 40% составляли временные или поденные рабочие. В отличие от них, в домохозяйствах с годовым доходом в 100 миллионов вон и более доля постоянных сотрудников была выше. Проще говоря, это означает, что доходы постоянных сотрудников, как правило, относительно высоки, а доходы временных сотрудников — относительно низки.
Если внимательно изучить содержание статьи, результаты становятся довольно очевидными. Люди, которые уже давно работают и стабильно трудятся, как правило, имеют более высокие доходы, в то время как те, кто только начинает свою карьеру или работает на нерегулярных должностях, чаще имеют более низкие доходы. Сам заголовок статьи не является неверным. Однако чем чаще в статье встречается слово «средний», тем важнее не делать поспешных выводов, основываясь исключительно на заголовке. Для точного понимания статистики необходимо внимательно изучить критерии, использованные для ее составления, и заложенный в ней смысл.
Как подходить к статьям о личных финансах
Статьи о наемных работниках, рассмотренные выше, полезны для получения фрагментарной информации или удовлетворения простого любопытства. Однако нет необходимости придавать им какое-либо особое значение. Это связано с тем, что за статистическими данными, такими как средняя годовая заработная плата или средний заработок, скрывается бесчисленное множество переменных и сложных факторов.
Нам следует сосредоточиться на информации, которая оказывает практическую помощь в понимании экономики, например, на экономических тенденциях или моделях роста отраслей. Другими словами, нам нужно уделять больше внимания статьям, которые дают подсказки для принятия экономических решений.
Помимо налоговых вычетов по кредитным картам… 10 «главных советов» для экономии на налогах при урегулировании налоговых споров в конце года (Newsis, 18 декабря 2022 г.)
Итак, действительно ли полезны подобные статьи о личных финансах? На первый взгляд, может показаться, что да. Однако — и это может немного разочаровать — такие статьи не так полезны, как может показаться. Это справедливо даже тогда, когда в заголовках статей используются сенсационные фразы вроде «лучшие советы», «секреты» или «вы многое потеряете, если этого не знаете».
Значит ли это, что читать эти статьи нет смысла? Не совсем. Дело в том, что чтение статьи позволяет получить гораздо больше информации, чем её игнорирование.
Новости и статьи подобны эскизу, который помогает завершить общую картину. Нарисовать картину с нуля непросто. Однако, если кто-то уже нарисовал эскиз, гораздо проще добавить свою точку зрения и цвета. Чтение статьи можно рассматривать как процесс понимания мировых тенденций с помощью эскиза, нарисованного другими.
Если у вас есть хотя бы приблизительный план, становится легче определить, на что следует обратить внимание, чего следует опасаться и в каком направлении двигаться. Поэтому наиболее эффективно сначала прочитать экономические статьи, чтобы понять общую тенденцию, а затем дополнить это подробной информацией о финансовых продуктах или методах инвестирования через онлайн-сообщества или специализированные ресурсы.
Если с самого начала сосредотачиваться исключительно на деталях, то, скорее всего, совершится распространённая ошибка: «видишь деревья, но не лес». Например, если человек, совершенно не имеющий опыта в инвестировании в акции, покупает конкретную акцию, основываясь исключительно на рекомендации другого человека, он, скорее всего, потерпит неудачу. Это происходит потому, что такая информация не отражает общие рыночные тенденции или контекст.
С другой стороны, новостные статьи раскрывают основные рыночные тенденции, формирующиеся закономерности, распространенные ошибки, которые допускают люди, и направление изменений. Если вы хотите преуспеть в личных финансах, вы должны развить способность распознавать эти тенденции. В этом смысле чтение новостных статей — это не выбор, а необходимость.
Расцвет новых финансовых технологий: узнайте, как ими пользоваться.
Технологии развиваются с каждым днем, и финансовые рынки также быстро эволюционируют, чтобы идти в ногу с этими изменениями. Давайте кратко рассмотрим некоторые финансовые понятия, которые полезно знать не только при чтении экономических новостей или статей, но и в повседневной жизни.
Первое, что вам нужно понять, это FinTech. FinTech — это сочетание слов «финансы» и «технологии», обозначающее интеграцию информационных технологий (ИТ) в финансовые услуги.
Простейший пример — банковское дело. Раньше, чтобы открыть счет или совершить перевод, нужно было лично посетить банк. Но сейчас бумажные сберегательные книжки используются крайне редко, и количество обращений к кассам для простых переводов значительно сократилось. Это связано с тем, что большинство финансовых операций можно легко осуществить, установив банковское приложение на смартфон.
Хотя мы настолько к ним привыкли, что они уже не кажутся чем-то особенным, интернет-банкинг и мобильный банкинг также являются яркими примерами финтех-услуг. По мере сокращения числа клиентов, посещающих физические отделения, банки сокращают свои филиальные сети, и интернет-банки, такие как KakaoBank, K Bank и Toss Bank, уже стали широко распространены.
Хотя технологии делают нашу жизнь удобнее, иногда они могут представлять угрозу, нарушая существующий порядок. Однако мы не можем остановить технологический прогресс. Подобно тому, как вода течет с высоты в низину, как только технология задает курс, она создает неудержимое течение. Поэтому адаптация к тенденциям, а не сопротивление переменам, может быть более мудрым выбором.
Конечно, финтех-индустрия все еще находится в процессе развития. Поскольку достаточного опыта и данных еще не накоплено, проб и ошибок предостаточно, и этот процесс, вероятно, продолжится и в будущем.
В настоящее время открыть счет можно, используя только смартфон, без посещения отделения банка или брокерской фирмы. Это называется «бесконтактными» финансовыми услугами. Хотя на ранних этапах внедрения таких услуг постоянно поднимались вопросы безопасности, финансовые учреждения решают эти проблемы, внедряя различные процедуры проверки личности, такие как фотографирование удостоверений личности и распознавание лиц.
Кроме того, система цифровых сертификатов — некогда неотъемлемая часть онлайн-финансовых транзакций — быстро смещается в сторону упрощенных методов аутентификации. Мы вступили в эпоху, когда даже контракты, связанные с крупными суммами денег, такие как сделки с недвижимостью, обычно обрабатываются с помощью смартфонов.
Границы между финансовыми учреждениями также постепенно размываются. В последнее время банки, брокерские фирмы и компании, выпускающие кредитные карты, конкурируют в продвижении услуг «MyData» в попытке привлечь клиентов.
MyData — это сервис, позволяющий пользователям управлять информацией о счетах и активах из нескольких финансовых учреждений через одно приложение. С точки зрения финансовых учреждений, это позволяет им более точно отслеживать движение активов и структуру расходов клиентов, а на основе этих данных рекомендовать подходящие финансовые продукты.
С точки зрения пользователя, это позволяет анализировать свои потребительские привычки или быстро оценивать состояние своих активов, а также получать такие услуги, как персонализированные рекомендации по кредитным картам, предложения по инвестиционным продуктам и сравнение кредитных продуктов. В последнее время появились сервисы, объединяющие данные о здоровье, что еще больше расширяет спектр этих предложений.
Между тем, P2P (одноранговые) финансовые услуги также утверждаются в качестве опоры основной финансовой системы. В то время как финансовые учреждения традиционно выступали в качестве посредников для облегчения и управления кредитами, P2P-финансирование характеризуется прямым соединением инвесторов с заемщиками.
Те, кто предоставляет деньги в долг, выступают в роли инвесторов, а те, кто берет деньги в долг, становятся заемщиками. Рынок вырос благодаря преимуществу более выгодных условий по сравнению с традиционными финансовыми методами. Инвесторы могут рассчитывать на более высокую доходность, чем от сберегательных счетов, а заемщики могут привлекать средства по относительно низким процентным ставкам.
Однако чем выше потенциальная доходность, тем выше риск. Поэтому перед инвестированием крайне важно тщательно изучить факторы риска.
Финансовые продукты, использующие технологию блокчейн, также неуклонно развиваются. Наиболее известным примером является NFT (невзаимозаменяемый токен). Хотя когда-то он привлек огромное внимание, первоначальный ажиотаж сейчас в значительной степени утих.
С другой стороны, существуют сектора, демонстрирующие устойчивый рост. Ярким примером является долевое инвестирование. Долевое инвестирование — это метод инвестирования, при котором права на дорогостоящие активы, такие как недвижимость, произведения искусства и авторские права на музыку, делятся на несколько долей.
MusicCow, платформа для долевого инвестирования в авторские права на музыку, является ярким примером, и сфера ее применения расширяется, включая произведения искусства и различные другие материальные активы. Эти услуги стали возможны благодаря технологии блокчейн, которая затрудняет подделку или изменение записей транзакций и позволяет прозрачно хранить всю историю транзакций.
Дробное инвестирование снизило барьер для входа на рынок высокодоходных активов, который ранее был труднодоступен для обычных инвесторов. В последнее время оно распространилось за пределы недвижимости и охватило различные сектора, такие как дебиторская задолженность по кредитам и производство говядины Hanwoo.
Однако, тот факт, что новый финансовый продукт кажется инновационным и привлекательным, еще не означает, что он по своей сути безопасен. Важно помнить, что любой инвестиционный продукт несет в себе как возможности, так и риски.
Интерес к виртуальным пространствам также неуклонно растёт. Многие предсказывают, что виртуальные пространства — представленные метавселенной — будут связаны с реальной экономикой способами, отличными от существующих онлайн-пространств. И технология блокчейн лежит в основе этой связи.
Никто не может точно знать, какие технологии и концепции изменят нашу жизнь в будущем. Однако одно несомненно: везде, где появляются новые технологии, всегда возникают новые потоки денег.
Как определить перспективные отрасли для роста
Людей больше всего интересует будущее. Отчасти это объясняется желанием узнать, как изменится мир, а также стремлением определить отрасли и секторы, которые будут расти в будущем, чтобы максимизировать прибыль от инвестиций. Так называемые «двигатели будущего роста» часто упоминаются в экономических новостных статьях под ключевыми словами, такими как «новые технологии», «драйверы роста» и «новые отрасли».
Любой, кто регулярно следит за новостями или имеет обширный социальный опыт, прекрасно знает, что тот факт, что какая-либо область освещается в новостях, вовсе не означает, что она добьется успеха. Никто не может точно предсказать будущее. Поэтому в новостях следует искать не окончательный ответ, а скорее «потенциал». Внимательно читая новости, можно составить хорошее представление о секторах, которые, вероятно, привлекут капитал и внимание в ближайшие несколько лет.
Итак, на что же нам следует обращать внимание в новостях?
Во-первых, это политическое направление правительства.
Большинство правительств в своих предвыборных обещаниях и политических программах заявляют, на какие сектора они сосредоточат свои инвестиции в будущем. Например, администрация Ли Мён Бака продвигала «зеленый рост», администрация Пак Кын Хе — «креативную экономику», а администрация Мун Чжэ Ина — «четвертую промышленную революцию» в качестве ключевых направлений своей политики.
Причина, по которой деньги распределяются между различными секторами в зависимости от политики, заключается в том, что государственные бюджеты выделяются соответствующим образом. Государственные бюджеты финансируются за счет средств налогоплательщиков. Поскольку успех политики напрямую связан с политическими достижениями, правительства вкладывают огромные средства и административные ресурсы в реализацию ключевых политических решений. Поэтому, просто наблюдая за тем, какие сектора правительство пытается развивать, можно получить довольно хорошее представление о направлении развития будущих отраслей.
Второй фактор — это изменения в политике крупных стран.
Современная экономика тесно взаимосвязана, выходя за национальные границы. Если правительство США заявляет о своем намерении перестроить полупроводниковую промышленность вокруг Соединенных Штатов или объявляет о планах исключить Китай из своих цепочек поставок, мировой рынок полупроводников реагирует незамедлительно.
Китайская инициатива «Один пояс, один путь» и ее стратегия развития полупроводниковой промышленности также являются национальными проектами, предполагающими масштабные капиталовложения. Политические решения также оказывают значительное влияние на экономику. Изменения в международной обстановке, такие как война между Россией и Украиной, вызывают масштабные волнения в ценах на энергоносители, товарных рынках и финансовых рынках в целом.
Третий фактор — это глобальные кампании и международные тенденции.
Яркий пример — экологические проблемы. По мере того как призывы к решению климатического кризиса становились все громче, возникла концепция ESG (экология, социальная ответственность, корпоративное управление), и конкретные цели, такие как углеродная нейтральность и RE100, приобрели большую популярность.
RE100 — это глобальная кампания, в рамках которой компании обязуются получать 100% электроэнергии из возобновляемых источников. Эта тенденция открывает возможности для одних отраслей и представляет угрозу для других. В частности, от этого роста выиграли отрасли электромобилей, аккумуляторных батарей и возобновляемой энергетики, в то время как отрасли с высокими выбросами углерода сталкиваются с ужесточением регулирования.
Четвертый фактор — технологический прогресс.
Технологии являются самой мощной движущей силой создания новых отраслей. С распространением смартфонов и развитием интернет-сетей возникли рынки, которых раньше не существовало.
Возьмем, к примеру, YouTube. Начинался он как простая видеоплатформа, но теперь породил бесчисленное количество рабочих мест и бизнес-моделей. Более того, с появлением новых технологий, таких как большие данные, искусственный интеллект, автономное вождение и телемедицина, смежные отрасли также быстро развиваются.
В частности, так называемые «крупные технологические компании», лидирующие на американском рынке Nasdaq, создают новые рынки посредством технологических инноваций. Виртуальные активы на основе блокчейна и метавселенная, которые мы рассматривали ранее, также относятся к сфере развивающихся отраслей, конечные результаты которых остаются неопределенными.
Ещё один важный момент: четыре фактора, которые мы рассмотрели до сих пор, не действуют независимо друг от друга.
Государственная политика влияет на технологическое развитие, а глобальные кампании, в свою очередь, формируют государственную политику. Технологические инновации, в свою очередь, перестраивают международный порядок и промышленную структуру, создавая новые рынки. Таким образом, все эти факторы тесно взаимосвязаны и влияют друг на друга.
Как правило, новостные сообщения фокусируются на конкретных событиях или проблемах, представляя лишь фрагментарную картину. Однако процесс, предшествующий этим событиям, и последующие события гораздо сложнее. Бесчисленные компании, отрасли и страны конкурируют и сотрудничают, постоянно борясь за доминирование на будущих рынках.
В конечном счете, прогнозирование будущего отрасли заключается не в правильном определении конкретных акций или компаний. Речь идет о понимании тенденций изменений и постоянном наблюдении за тем, куда эти тенденции движутся. В этом процессе те, кто быстрее определяет будущих лидеров, используют возможности, а те, кто этого не делает, упускают шансы. И этот цикл будет повторяться в будущем.
